Таким образом, оба бенчмарка закрыли в минусе вторую неделю подряд. Спотовый курс CNYRUB на Мосбирже прибавил 0,17%, закрыв неделю на самом высоком уровне с прошлого октября. Пара растет уже семь недель подряд. На межбанке курс CNYRUB показал символическое снижение на 0,1%, но остался выше биржевого курса, а спред между ними сократился до 0,5%.
Объем операций Банка России «валютный своп» по продаже юаней за рубли на прошедшей неделе колебался в диапазоне CNY15,7 млрд – CNY17,9 млрд: это относительно невысокие цифры, которые указывают на стабильную ликвидность. На это же указывает и стабильная стоимость обеспеченных кредитов в юанях (RUSFARCNY), колебавшаяся в диапазоне 13,95-14,22%.
Официальные курсы доллара и евро к рублю, устанавливаемые Банком России, за неделю снизились на 0,26% и 0,35% соответственно. «Вечные» фьючерсы на USDRUB и EURRUB, которые исторически демонстрировали максимальную корреляцию со спотовыми курсами, также снизились на 0,08% и 0,44% соответственно. Курс евро к доллару на внешних площадках за неделю снизился примерно на 0,3%: это говорит о том, что корреляция между динамикой EURUSD внутри России и снаружи сохраняется после объявления санкций США против Мосбиржи.
Курс рубля стабилизировался и в ближайшие недели может укрепиться благодаря ряду факторов. Во-первых, в октябре средняя цена нефти Brent на ICE превышает сентябрьский показатель на 6%, что снижает риски значительного сокращения притока иностранной валюты в РФ. Во-вторых, некоторые крупные игроки могли скупать валюту в преддверии 12 октября, когда вступили в силу санкции США против Мосбиржи и ее инфраструктуры, и теперь данный фактор ушел. В-третьих, начиная с 7 октября, Банк России заметно увеличил чистую продажу юаней.
Потенциальное укрепление рубля выглядит негативным фактором для рынка акций РФ, равно как и перспективы очередного повышения ключевой ставки на заседании Банка России 25 октября. Из-за высоких процентных ставок Индекс МосБиржи информационных технологий показывает в октябре слабую динамику, занимая четвертое место в списке главных аутсайдеров среди десяти отраслевых индексов. Бенчмарк представлен компаниями роста, которые довольно дорого оценены по мультипликаторам и теперь из-за этого находятся под давлением.
Из новостей сектора можно отметить «разморозку» Банком России допэмиссии «Группы Позитив» объемом 7,9% капитала, которую компания планирует провести в IV квартале. Судя по всему, данный фактор уже был учтен в котировках и не стал неожиданностью. «Озон Фармацевтика» объявила о намерении провести IPO на Московской бирже в октябре путем допэмиссии акций. Вырученные средства планируется направить на развитие, погашение долгов и другие цели.
«Яндекс» представил новое поколение визуальной нейросети YandexART 2.0. Компания продолжает быстро расти и имеет низкий долг, что важно в условиях высоких процентных ставок. «ВК» сообщил о новом приобретении (была закрыта сделка по покупке десятипроцентной доли «Кассир.ру») и партнерстве с компанией «Р7». Акции «Астры» снизились с годовых максимумов уже на 26%: на текущих уровнях они могут быть интересны для долгосрочных инвесторов, учитывая перспективы дальнейшего роста бизнеса компании. Однако здесь необходимо отметить, что по мультипликаторам бумаги «Астры» все еще не выглядят дешевыми.